Het kabinet wil vanaf 2028 een belasting invoeren op werkelijk rendement over vermogen in box 3. Expert Annemiek Kwakernaak vertelt waarom pensioenbeleggen via een lijfrente daarom extra interessant kan zijn voor zzp’ers.
Op dit moment betaal je in box 3 belasting over jouw vermogen boven een bepaalde grens. Onder je vermogen vallen bijvoorbeeld bezittingen zoals spaargeld, aandelen en een tweede woning. Over een deel van je vermogen betaal je geen belasting, dit heet het heffingsvrije vermogen. De Belastingdienst rekent nu met een fictief rendementspercentage (winstpercentage) dat dicht bij de werkelijkheid ligt. Zij passen dit percentage jaarlijks aan.
Annemiek Kwakernaak is manager bij a.s.r. vooruit, de beleggingsonderneming van a.s.r. ‘Een nadeel van het huidige fictieve rendementspercentage is dat dit niet overeenkomt met je werkelijke rendement’, vertelt Annemiek. ‘Om het systeem eerlijker te maken is het kabinet van plan om vanaf 1 januari 2028 belasting te heffen over het werkelijke rendement. Over het rendement boven € 1.800 betaal je dan 36% belasting in box 3*.’
Een voorbeeld voor de situatie vanaf 2028: je hebt € 100.000 aan aandelen die in een jaar tijd 20% in waarde stijgen. Je hebt dan dus € 20.000 aan rendement gemaakt. Dan moet je over € 18.200 (€ 20.000 - € 1.800) 36% belasting betalen: dat is € 6.552 euro.
Totdat de nieuwe regels ingaan, kun je geld terugvragen als je aantoont dat je minder rendement hebt dan het fictieve percentage waarmee de Belastingdienst rekent.
* Het definitieve percentage voor 2028 wordt nog vastgesteld, maar dit ligt waarschijnlijk rond de 36%.
Vooral beleggers hebben kritiek geuit op het nieuwe wetsvoorstel. De minister heeft daarna aangegeven dat hij de wet mogelijk nog aanpast. Annemiek: ‘Het is duidelijk dat we toegaan naar een heffing op werkelijk rendement. Maar het is voor zzp’ers nog wel onzeker of zij straks meer belasting moeten betalen.’
Volgens Annemiek vinden zzp’ers het vaak belangrijk om gemakkelijk bij hun geld te kunnen. ‘Je weet nooit wanneer je als ondernemer een slecht jaar hebt of wanneer je juist wilt investeren. Daarom bouwen zij vaak vermogen op met sparen of beleggen, wat wordt belast in box 3. Als de nieuwe box 3-regels er komen, ga je waarschijnlijk meer belasting betalen als je een goed beleggingsjaar hebt. Dat kan lastig zijn, omdat je geld (deels) in beleggingen zit. Je hebt dat geld dus eigenlijk alleen op papier. Denk daarom alvast na over hoe je eventuele belastingheffingen gaat betalen. Als dit niet lukt met bijvoorbeeld inkomen of spaargeld, dan kun je een deel van je beleggingen verkopen.’
Door de nieuwe box 3-regels kan pensioenbeleggen voor zzp’ers interessant zijn. Op die manier beleggen voor je pensioen kan namelijk belastingvoordeel opleveren. Dat komt omdat je het geld dat je inlegt op een lijfrentebeleggingsrekening bij je inkomstenbelasting kunt aftrekken van je inkomen in box 1. Je inleg staat dan vast tot je (zelfgekozen) pensioendatum. Ook betaal je geen belasting (vermogensrendementsheffing) over de opgebouwde waarde. Annemiek: ‘Met je lijfrentekapitaal koop je op je (zelfgekozen) pensioendatum een lijfrente-uitkering aan. Over die uitkeringen betaal je inkomstenbelasting. Als je vanaf jouw AOW-leeftijd een lijfrente-uitkering aankoopt, is de kans groot dat je minder belasting betaalt vanwege het lagere tarief in box 1. Als je beleggingen in box 3 vallen, betaal je jaarlijks belasting en loop je het voordeel van het lagere tarief in box 1 vanaf je AOW-leeftijd mis.’
‘Veel zzp’ers zien hun bedrijf als hun pensioen’, vertelt Annemiek. ‘Maar in de praktijk zien we dat dat helaas niet altijd zo werkt. Dat geldt ook voor geld opzijzetten voor je pensioen in box 3. Het is dan toch verleidelijk om dat geld op een bepaald moment in je onderneming te investeren. Heel begrijpelijk, maar het is ook belangrijk dat je een basisinkomen hebt als je met pensioen gaat. Als je dat nu goed regelt – met bijvoorbeeld een lijfrentebeleggingsrekening – geeft dat veel rust. En hoe eerder je begint met inleggen, hoe langer je pensioengeld de tijd heeft om rendement te maken.’
Met pensioenbeleggen bedoelen we dat je inkomen voor later opbouwt via een lijfrente in box 1. Je kunt deze inleg alleen aftrekken van je inkomen als je een tekort hebt in je (jaarlijkse) pensioenopbouw. Dat tekort noemen we je jaarruimte. Dit is het maximale bedrag dat je elk jaar van je inkomen mag aftrekken in box 1. Dit geld kun je met belastingvoordeel opzijzetten voor je pensioen. Daarnaast mag je tot 10 jaar terug je jaarruimte benutten, dat heet reserveringsruimte. Bereken zelf jouw jaarruimte met onze tool.
Lees hoe je jouw jaarruimte optimaal benut voor je pensioen
Annemiek raadt zzp’ers aan om voor hun pensioen niet alleen van hun bedrijf afhankelijk te zijn. ‘Zorg voor spreiding en kijk bijvoorbeeld naar een combinatie van vermogen in box 1 en box 3. Bekijk daarbij wat past bij jouw situatie. Het uitgangspunt is dat je zeker bent van voldoende inkomen na je pensioendatum.’
De expert
Annemiek Kwakernaak is manager bij a.s.r. vooruit, de beleggingsonderneming van a.s.r. In die rol helpt zij klanten om zelf laagdrempelig pensioen op te bouwen en probeert zij pensioenbewustzijn te vergroten. Annemiek heeft ruim 10 jaar ervaring in de pensioenwereld.
Wil jij ook je pensioen regelen als zzp’er? Met Persoonlijk pensioen beleg je zelf voor je pensioen via een lijfrentebeleggingsrekening. Je profiteert nu van belastingvoordeel, omdat het geld dat je inlegt, vaststaat tot aan je pensioendatum. Daarna betaal je wel belasting over je pensioenuitkering. Je bepaalt nu wanneer en hoeveel je inlegt, binnen de grenzen van je jaarruimte. Professionele fondsbeheerders beleggen jouw inleg, waarbij je zelf kiest uit 4 beleggingsfondsen.
Beleggen kent risico's. Je kunt (een deel van) je inleg verliezen. Welke belastingregels precies voor jou gelden, hangt af van je persoonlijke situatie. Belastingregels kunnen in de toekomst veranderen.